В банках ожидают роста спроса на длинные деньги
Ведомости от 13.02.23
Банк России в третий раз подряд сохранил ключевую ставку на уровне 7,5%, но дал понять, что вероятность ее увеличения в течение года довольно высока. Несмотря на сравнительно жесткую риторику, в банках положительно восприняли решение регулятора. Стабильность ключевой позволяет формировать линейку более долгосрочных продуктов.
Что будет со ставками
Повышение доходностей на рынке ОФЗ в пределах 50 б. п. может привести к росту ставок по ипотеке, полагает главный аналитик Совкомбанка Михаил Васильев.
В Совкомбанке прогнозируют постепенный рост процентов по вкладам в ближайшие месяцы на фоне ожидания подъема ключевой ставки на 50 б. п. до 8% на мартовском заседании, говорит Васильев. Это может привести к повышению ставок коротких депозитов и кредитов, соглашается руководитель отдела макроэкономического анализа ФГ «Финам» Ольга Беленькая. В рисковом сценарии Васильев предполагает повышение ставки до 8,5–9% и соответствующий рост доходности по депозитам.
К росту банковских ставок может привести только повышение ключевой, предполагает аналитик банка «Хоум кредит» Станислав Дужинский. Регулятор вполне может принять такое решение, если инфляция усилится. По данным Росстата, рост цен с 31 января по 6 февраля ускорился до 0,26% после 0,21 и 0,14% за прошлые две недели. Усиление вполне может произойти из-за ослабления курса рубля и роста бюджетных расходов, полагает эксперт.
На фоне сохранения ключевой ставки в ближайшее время не стоит ожидать волатильности ставок на рынке розничного кредитования, уверен представитель ВТБ.
При развитии экономической ситуации по относительно благоприятному сценарию возможно небольшое снижение рыночных ставок по кредитам и депозитам, полагает главный аналитик ПСБ Денис Попов. По его мнению, это может быть спровоцировано снижением спредов базовых финансовых индикаторов по отношению к ключевой ставке, в первую очередь по долгосрочным ставкам ОФЗ.
Интерес повысится
На рынке депозитов существенных изменений не ожидается, говорит представитель ВТБ. Прирост вкладов будет ниже, чем в прошлом году, из-за стабилизации экономики и некоторого уменьшения сберегательной модели поведения населения, добавляет Васильев.
Средства граждан начнут перетекать с накопительных счетов обратно во вклады, полагает руководитель службы пассивов и комиссионных продуктов «Почта банка» Геннадий Чаусов. В итоге их доля вернется к традиционным 40–50%, добавляет он.
Трендом года станет рост спроса на длинные депозиты, считает Чаусов. По прогнозам «Почта банка», уже в I квартале доля таких вкладов на рынке может приблизиться к 60%. Самую высокую доходность банки будут предлагать для новых клиентов, а также на депозиты от двух лет, согласен представитель ВТБ. Граждане, в свою очередь, сохранят наибольший интерес к вкладам сроком до одного года в условиях неопределенности и рисков потерять проценты в случае досрочного снятия средств, добавляет он.
По итогам января крупные банки отмечали повышенный интерес граждан ко вкладам на сроки три и шесть месяцев, писали «Ведомости». Ставки по ним примерно одинаковые с годовыми, отмечала аналитик банковских рейтингов НРА Наталия Богомолова, и в условиях общей неопределенности в экономике граждане хотят быть более мобильными в вопросах распоряжения своими средствами. Ряд вкладчиков также могут ожидать дальнейшего повышения ставок по вкладам, учитывая сформировавшийся с осени тренд на их рост, добавил управляющий директор рейтингового агентства НКР Михаил Доронкин.
По оценкам ВТБ, тренд на сохранение интереса к краткосрочным и среднесрочным депозитам в первом полугодии 2023 г. продолжится на фоне сохранения ключевой ставки на текущем уровне – 7,5%, говорила начальник управления «Сбережения» банка Наталья Тучкова. Но уже во втором полугодии доля длинных вкладов может увеличиться, полагал представитель МКБ. В Совкомбанке также в перспективе года ожидают возвращения интереса граждан к длинным вкладам, говорил Васильев.
Ставки по кредитам населению
По итогам заседания 10 февраля совет директоров Банка России повысил свой прогноз по росту розничного кредитования в 2023 г. до 10–14%, следует из среднесрочного прогноза регулятора. Ранее там оценивали этот показатель в диапазоне 9–14%. Также был улучшен прогноз по ипотеке – с 10–15% до 12–16% по итогам года. Прогнозы кредитования на 2024 г. ЦБ оставил без изменений: рост розничного кредитования запланирован в диапазоне 9–14%, по ипотеке – 10–15%.
В Совкомбанке ожидают увеличения темпов роста потребительских кредитов в 2023 г. до 10–12%. Это произойдет благодаря адаптации экономики к геополитической ситуации и ее перехода к росту в середине года, поясняет Васильев. Умеренный рост произойдет к концу года, соглашается директор розничной дистрибуции «Почта банка» Антон Анищенко.
По ипотечному кредитованию Совкомбанк ожидает замедления темпов роста на фоне увеличения рыночных ставок и сокращения льготных программ, говорит Васильев: с 17% в 2022 г. до 8–10% в этом году.
